Кто управляет мировым рынком нефти? Кто контролирует мировую нефть


Кто контролирует цены на нефть

Кто контролирует цены на нефть?

На мировую стоимость нефти влияют многие рыночные факторы, но сегодня цену на сырьё контролируют ОПЕК и Россия.

В последние недели на нефтяных рынках наблюдаются подъёмы и спады. Решение Трампа о выходе США из ядерной сделки с Ираном ожидаемо не привело к повышению цены на нефть, однако в связи с этим период относительной устойчивости цен подошёл к концу.

В день, когда Трамп объявил о решении, стоимость нефти сначала снизилась, затем восстановилась до прежнего уровня, а через несколько дней выросла на 1 доллар за баррель. Реакция на судьбоносное политическое заявление не была бурной, так как решение оказалось предсказуемым и уже успело повлиять на рынок.

Цены на сырьё начали расти - стоимость Brent достигла 80 долларов за баррель, а цена WTI ненадолго превысила отметку в 72 доллара за баррель, но после 24 мая вновь наступил спад. В этот день нефть подешевела приблизительно на 5 процентов на фоне сообщений о том, что Россия и ОПЕК ведут переговоры, по результатам которых квоты на добычу могли быть увеличены на несколько сотен тысяч баррелей в день. Ожидается, что это позволит избежать чрезмерного повышения цен, которое ударило бы по спросу.

Владимир Путин заявил, что Россию устроит стоимость нефти на уровне 60 долларов за баррель, так как повышенная стоимость может вызвать определённые проблемы для потребителей, и это отразится на производителях.

Генеральный секретарь ОПЕК Мохаммед Баркиндо полагает, что переговоры между Россией и ОПЕК были организованы, в том числе, и из-за публикации Трампа в Twitter: "Похоже, ОПЕК вновь принялась за своё. Цены на нефть искусственно завышены!"

Баркиндо узнал о сообщении Трампа во время совещания в городе Джидда, и министр энергетики Саудовской Аравии Халид аль-Фалих предложил дать ответ. По словам Баркиндо, ОПЕК всегда считала себя другом Америки.

Как часто случается с новостями об ОПЕК, рынок слишком остро отреагировал на произошедшее 24 мая, а представители ОПЕК и России выступали с неоднозначными заявлениями по поводу увеличения добычи после встречи в июне. Вероятно, министры выждут момент, анализируя отношение стран к изменению цены, и разработают механизм, который позволит быстро среагировать как на увеличение, так и на снижение стоимости.

Несмотря на колебание цены в последние недели, стоимость нефти, скорее всего, продолжит увеличиваться. Американская и мировая экономика устойчивы, поэтому в 2018 году спрос продолжит расти. Американская промышленность каждый месяц ставит рекорды, и ежемесячная прибыль обеспечивает увеличение глобального спроса. В связи с повторным введением санкций США против Ирана ряд компаний объявил о прекращении сотрудничества с Тегераном, что ударит по иранскому экспорту в ближайшие месяцы.

В обозримом будущем стоимость нефти останется неустойчивой, если только ОПЕК и Россия не увеличат поставки на рынок. В целом, цена на нефть продолжит расти.

Сегодняшнее положение дел говорит о том, что соглашение между ОПЕК, Россией и другими не входящими в ОПЕК странами в течение 17 месяцев эффективно влияло на восстановление стоимости нефти. Если все страны, как и раньше, будут соблюдать ограничения на добычу, то сотрудничество продолжит приносить плоды.

www.dal.by

Кто управляет мировым рынком нефти? — Caspian Barrel

На фоне шумных споров о том, будет нефть расти или падать, ряд аналитиков задаются вопросами относительно самой природы мирового рынка нефти

В частности, экспертов интересует, потеряет ли Саудовская Аравия свои позиции на мировом рынке нефти, если роль стабилизирующего производителя сместится к нефтяным и газовым производителям США.

Если в середине 1970-х гг. Саудовская Аравия имела полную власть над стабилизацией нефтяных цен, то сейчас, спустя 44 года, вырисовывается совершенно иная картина.

Соглашение ОПЕК о сокращении добычи, по результатам которого было решено сократить производство на 1,8 млн баррелей в день, и решение о расширении являются показателями внутренней слабости.

В 2014 г., когда Саудовская Аравия отказалась сокращать производство, чтобы стабилизировать цены, а вместо этого увеличила добычу, чтобы защитить долю на рынке, началась ценовая война.

Однако производство США продолжает расти, экономика Саудовской Аравии страдает от потерянных доходов от нефти. Сланцевики США, по всей видимости, восстановили долю рынка и смогли снизить безубыточные цены за счет технологической революции.

Добро пожаловать в эпоху «Технологии гидроразрыва пласта 2.0», где «человек-компания» в 100 милях от нефтяной вышки может раздавать указания своим работникам через приложение под названием ISteer.

EOG Resources, одна из крупнейших независимых нефтегазодобывающих компаний США, является пятым по величине производителем газа в Техасе и творит чудеса, обходя на поворотах своих конкурентов.

EOG теперь может бурить горизонтальные скважины всего за 20 дней – в 2014 г. на это уходило 38 дней. Компания добывает прежние объемы нефти независимо от падения цен.

И это только один пример.

Себестоимость производства за баррель нефти для американских сланцевиков уже упала.

Ristad Energy отметила, что точка безубыточности для американских сланцевиков теперь находится на уровне $35 за баррель.

Совсем недавно расходы были втрое выше по сравнению с производителями на Ближнем Востоке и другими производителями.

Но теперь уровень восстановления от 5% до 12% может достигать 25% в ближайшие годы. Это вопрос не если, а когда эта технологическая революция распространится на все нефтедобывающие регионы за пределами Ближнего Востока.

Есть убедительные доказательства вышеуказанного роста добычи нефти, кроме того, EIA прогнозирует ежедневную добычу нефти США в этом году на уровне 9,2 млн баррелей.

В 2018 г. ожидается 9,7 млн баррелей. Рост цен на нефть и американское производство прямо пропорциональны. Это одна из причин того, почему после восстановления цен за последние несколько месяцев мы стали свидетелями исторического восстановления сырьевых запасов.

И пока США переживают этот продолжающийся рост, у Саудовской Аравии нет других вариантов, кроме как сократить производство и стабилизировать цены на нефть, учитывая, что более 90% их доходов зависят от экспорта нефти.

В 2015 г. Саудовская Аравия прожигала валютные резервы, что создавало инфляционное давление.

Государственные субсидии и государственные пособия были урезаны, зарплаты и праздники были сокращены.

Заместитель кронпринца Мухаммад бин Салман поставил важную задачу стабилизировать экономику или столкнуться лицом к лицу с народными волнениями.

ИНФОГРАФИКА

Оценка объемов добычи нефти в Саудовской Аравии

Таким образом, королевство, в попытке снизить зависимость от нефтяных доходов, запустило «Видение-2030» и «Национальный план трансформации-2020».

Планируемое IPO Saudi Aramco, национальной нефтяной компании королевства, является частью стратегии восстановления Саудовской Аравии.

Продав 5% акций этой компании, которая, по некоторым оценкам, стоит $1 трлн (достаточно, чтобы купить Google, Apple, Berkshire Hathaway и Microsoft, вместе взятые), королевство собирается основать крупнейший в мире суверенный фонд.

Такой шаг будет способствовать диверсификации экономики и, возможно, устранит величайшую угрозу королевства: социальные беспорядки.

И тогда на фоне сокращения производства королевство сможет чувствовать себя более защищенным. И действительно, по имеющимся данным, экономика Саудовской Аравии начала восстанавливаться.

Сделка ОПЕК, которая истекает после первых шести месяцев 2017 г., скорее всего, будет продлена еще на шесть месяцев.

Учитывая важность цен на нефть для экономики Саудовской Аравии, это может привести либо к выживанию, либо к полному уничтожению.

Еще один позитивный шаг для Саудовской Аравии — снижение налогов для Saudi Aramco с 85% до 50%. Это поможет увеличить стоимость Aramco, которая является основным источником доходов для нефтедобытчиков страны.

Саудовская Аравия, кажется, смирилась с тем, что больше не может контролировать нефтяные рынки, вместо этого она фокусируется на попытке защитить свою экономику.

Рост количества буровых установок, достижения в области сланцевой нефтедобычи и уже существующее перенасыщение поставок – это ряд признаков того, что, несмотря на усилия производителей ОПЕК по стабилизации рынка, основные принципы остаются неизменными и американские производители восстанавливаются.

Если эта тенденция сохранится, стоит ли ждать, что США станут новым мировым производителем?

В мире нефти вполне может быть два стабилизирующих производителя в настоящее время. Один молодой и растущий, и другой, изо всех сил пытающийся идти в ногу со временем.

http://www.vestifinance.ru/articles/84135

Похожие статьи

caspianbarrel.org

Кто управляет нефтяными ценами? - Balalaika24, новости по-русски

На самом деле ситуация оказалось несколько другой.

Закон 11 сентября Конгрессом был принят 9 сентября, тогда как ‘’судьбоносная’’ встреча Москвы и Эр-Рияда состоялась 5 сентября на саммите двадцатки в Китае.

Суть соглашения состоит в выработке совместных позиций по нефтяному рынку у двух стран. Для этого будет создана российско-саудовская рабочая группа, занимающаяся вопросами нефти и газа с целью прогноза будущего состояния рынка энергоресурсов и выработке рекомендаций, которым в идеале две страны должны следовать. Судя по всему речь идет о заморозке добычи или даже некотором сокращении добычи, чтобы повысить цены. СА даже начала отходить от своей стратегии демпинга, которой пыталась избавиться от своих конкурентов.

Кое-кто уже начинает говорить, что так Саудовская Аравия наносит удары по США из-за принятого Конгрессом закона. Но, как уже отмечалось раньше, закон был принят позже соглашения СА и РФ.

Кроме того, СА ‘’взбрыкивать’’ начала отнюдь не сегодня. В конце 2015 года саудовцы, как утверждали многочисленные экономические издания, ‘’повели войну’’ против американских сланцевых компаний с целью прикончить сланцевую нефть , наращивая объемы своей добычи, удерживая цены на низком уровне (т.к. стоимость добычи сланцевой нефти высока, низкие нефтяные цены делают ее добычу убыточной) и прибегая к заимствованиям ценных бумаг. Саудовцы потратили 100 млрд. (к тому моменту) и собирались тратить и занимать еще, даже до 50% ВВП.

Наконец, и попытки навести мосты с РФ у королевства тоже не первые. В июле 2015 было заключено соглашение между Фондом государственных инвестиций СА и Российским фондом прямых инвестиций, по которому СА собирается инвестировать 10 млрд. долларов в российское сельское хозяйство, здравоохранение, розничную торговлю, транспорт и недвижимость. Российская сторона заявляла, что уже утверждено 7 проектов 

Еще одна ‘’веха’’ – попытка СА купить оружие у РФ. В СМИ утверждалось, что к визиту главы СА готовился военный контракт на поставку оружия исламской монархии на сумму 10 млрд. долларов. До этого делегация СА посетила форум Армия 2015 и саудовцы в частности заинтересовались комплексами ‘’Искандер’’ 

Наконец, саудовцы пытались пойти на прямой подкуп РФ

Министр иностранных дел королевства пообещал в обмен на отказ от поддержки Асада «дать Москве долю на Ближнем Востоке, которая сделает Россию более мощной силой, чем был СССР».

Как видно, кроме ‘’нефтяных игр’’ возможная цель таких уступок СА РФ – попытка наконец сломать поддержку Ассада Россией.

Но так ли все просто? Или есть двойное дно?

Рынок нефти на сегодня

Несмотря на последние заявления о ‘’заморозке’’ или ‘’сокращении добычи’’ ничего подобного на нефтяном рынке не происходит.

Например, добыча нефти ОПЕК

Любопытно, не правда ли? Рост хоть и небольшой за двухтысячные, но есть. Специально отметим, что ОПЕК устанавливает квоты на уровне 30 млн. баррелей в сутки, однако члены организации эти квоты никогда не исполняют, в результате добыча приближается к 35 млн. баррелей в сутки.

Теперь мировое потребление нефти (баррели в сутки)

Здесь увидим, что всемощный ОПЕК обеспечивает лишь треть мирового потребления нефти! Кроме того, спрос на нефть устойчиво растет. Т.е. по законам рынка, цена должна расти! Однако мы видели совершенно другое.

Но самое интересное не здесь. Способна ли Саудовская Аравия контролировать нефтяной рынок настолько, чтобы при желании, серьезно изменить его (пусть даже с Россией)

На самом деле, добыча нефти в США в 2015-м ПРЕВЫШАЛА добычу СА. (http://www.eia.gov/beta/international/rankings/#?prodact=53-1&cy=2015&pid=53&aid=1&tl_id=1-A&tl_type=a) причем достаточно сильно – 15 млн. баррелей в сутки против 12 млн. И хотя США все еще импортирует нефть, НО

Американцы усиленно занимаются диверсификацией импорта, снижая долю ‘’ненадежных’’ поставщиков и увеличивая долю ‘’надежных’’ Давайте посмотрим

Доля Канады выросла до 40%, тогда как доля Персидского залива упала почти в 2 раза за 2012-2015-й. Доля СА же (включается в Персидский залив) несмотря на значительные колебания стабильна (относительно других поставщиков) на уровне 10% Кроме того, импорт нефти США за последние пять лет уменьшился на треть! Таким образом, США уже во многом обеспечили себе энергетическую безопасность и потуги СА ‘’навредить’’ США тут во многом достаточно слабые.

Проблема еще и в том, что доля Саудовской Аравии в нефтедобычи все же мала (13%) Даже если добавить Россию, то контроль рынка составит 25%. Вроде бы четверть рынка – это много, но опять же, чтобы оказать шок на Запад, необходимо сократить производство очень значительно, чтобы на рынке оказался дефицит в 5-10 млн. баррелей единовременно, что действительно приведет к заметному росту цены. Но на такое ни СА, ни РФ не пойдет. Возлагать надежды на ОПЕК тоже судя по всему не стоит. Выше уже отмечалось, как страны-члены плевать хотели на квоты, превосходя их на несколько миллионов. Проводить операцию ‘’заморозки’’ добычи бессмысленно, если остальные члены картеля рванутся наращивать добычу, решив СА и РФ провести эту операцию. И тут одним из главных препятствий является Иран, который нарастил добычу уже до досанкционных показателей и явно собирается наращивать еще – надо же увеличивать свою долю на рынке! Проблемы представляют и африканские страны, которые точат зуб на СА из-за проводившегося ей демпинга. Таким образом, состояние нефтяного рынка делает призрачными возможности СА и РФ по-серьезному влиять на него.

Но есть и другая, более важная проблема.

Кто на деле контролирует рынок нефти?

Во-первых, как определяется цена нефть. В мире действует три стандарта, но лишь два основных, по которым цена нефть определяется. И все они – англосаксонские!

Одним из них является сорт WTI, появившийся в США в начале 1980-х гг. Он является основным маркером для определения цены сырья, импортируемого в США, кроме того, именно по его котировкам работает Нью-Йоркская биржа (NYMEX ), по которой идет большая часть торговли нефтью. 

Второй - Brent. Этот уже европейского происхождения. Является смесью нескольких сортов нефти, добываемых на шельфовых месторождениях Brent, Forties, Oseberg и Ekofisk между побережьями Норвегии и Шотландии. В 1980 г. Была организована биржевая площадка International Petroleum Exchange (IPE) в Лондоне для торговли нефтью и нефтепродуктами. С 1986 г. страны ОПЕК перешли к системам продаж своей продукции, исходя из котировок IPE.

Brent, несмотря на малую долю в общемировой добыче нефти (к тому же еще и сокращающуюся) до сих пор является основой для нефтяного ценообразования - цены на 70% всех мировых сортов нефти прямо или косвенно определялись ценами на смесь Brent, включая российские Urals и Siberian Light 

Но англо-американцы не только определяют цены на нефть. Они еще и контролируют большую часть торговли. С 1983 года на Нью-Йоркских биржах были введены фьючерсы на нефть (фьючерс - Купля-продажа условий будущих контрактов с фиксацией их срока) С тех пор торговля нефтью стала во многом виртуальной, сильно отрвавшись от реального производства. Так, в 2011-м году нефтяные фьючерсы на Нью-Йоркской бирже (NYMEX) составляли 365 млрд. баррелей, что в 12 раз превзошло мировую добычу в тот год! 

Фактически, цена на нефть стала зависеть от курса доллара – на картинке видна прямая зависимость

94% оборота нефти и 97% нефтяных контрактов либо принадлежат США и Англии, либо их странам-саттелитам, т.е. опять же англосаксам. Кроме того, транспортировка нефть, по большей части идет по морю. А кто контролирует водные потоки? США!

Половина авианосцев мира принадлежит США, из 29 крейсеров 22 – американские, из 215 эсминцев – 62 американские и т.д. Общий тоннаж американского ВМФ - 3.378.758 тонн, превосходя ВМФ РФ почти в 3.5 раза. Если учесть страны НАТО (которые безусловно действуют в американских интересах), то более полвины военно-морских сил мира под контролем Штатов. А мировые торговые пути можно контролировать только опираясь на военную силу. Это основа геополитики, которую американцы знают прекрасно.

Но и это еще не все. Ведь нефть надо добыть – пробурить скважины, сохранить в хранилищах, потом перевезти. Для всего этого необходимы горы оборудования. А кто производитель нефтяного оборудования? Думаю, все уже и так поняли

Половина про-ва нефтегазового оборудования приходится на Северную Америку, еще треть на Азию (Япония и Южная Корея) и Западную Европу. Доля России в мировом производстве всего лишь 8%, Ближнего Востока – аж 5.5%. Как констатируется в исследовании

За исключением стран Ближнего Востока и Африки, не располагающими собственными машиностроительными техно- логиями и не имеющими наци- ональных кадров для развития машиностроения, в остальных регионах мира доля чистого импорта нефтегазового обору- дования не превышает 20-25%. В странах Ближнего Востока и Африки чистый импорт превы- шает 60% от всех закупок не- фтегазового оборудования, до- ходя по отдельным странам до 100%.

Т.е. ‘’всемогущий’’ ОПЕК критически зависит от поставок оборудования с Запада. Без них вся нефтянка просто остановится. К сожалению и РФ сильно зависит от иностранных поставок – не так давно было признано, что из-за санкций возможность освоения шельфовых месторождений (которые должны прийти на замену уже вырабатывающимся месторождениям советского времени) стоит под вопросом, т.к. нужного оборудования РФ почти не производит, а западное не поступает из-за санкций. Вывод – в 10-15 лет добыча нефти обвалится, т.к. нечем бурить будет Статистика неутешительна

в материалах Минэнерго к конференции сообщалось, что уже к 2020 году нехватка запасных частей к буровым установкам может составить более 150 тысяч единиц в год. В 2014 году спрос на запасные части крупнейшего поставщика оборудования для буровых комплексов NOV составлял 21 тысячу единиц в год. Докризисные проекты предполагали бурение на шельфе не менее 150 поисковых скважин.В презентации Минэнерго говорилось, что запчасти, аналогичные зарубежным, практически не производятся в России. В качестве примера приводилась платформа "Приразломная", где доля российского оборудования составляет менее 10%.Заместитель директора департамента добычи и транспортировки нефти и газа Минэнерго поведал, что в геологоразведке на шельфе доля российского оборудования составляет в настоящее время менее 1%. Он уточнил, что при выполнении компаниями своих лицензионных обязательств по исследованиям и добыче на шельфе спрос на оборудование для сейсморазведки будет увеличиваться по разным направлениям до полутора-двух раз.По прогнозу министерства, в 2022 году спрос на донные косы составит при условии реализации недропользователями лицензионных соглашений и сохранении цен на нефть порядка 120 км в год против 55 км в год в 2015 году. Спрос на сейсмические источники возбуждения через семь лет вырастет до 195 штук в год против 140 единиц в год в 2015 году, предполагают аналитики.

Таким образом, возможности РФ и СА влиять на нефтяной рынок сильно ограничены и вполне возможно, что ‘’историческое соглашение’’ так и останется набором деклараций.

balalaika24.ru

Кто на самом деле контролирует мировой рынок нефти — ANTIRAID

Если цены на нефть опять начнут расти, мир вспомнит об альтернативных источниках энергии, к которым успел порядком охладеть, а количество охотников за черным золотом вырастет.

Это невыгодно ни добытчикам, ни спекулянтам

На мировом нефтяном рынке на саму нефть приходится лишь около 5% сделок. Остальные 95% — это торговля так называемой ‘бумажной нефтью’. Сюда входят обязательства на поставки и вторичный рынок их перепродаж.

Оба эти сегмента живут своей жизнью и подконтрольны разным группам инвесторов. Но если ‘физический’ и ‘бумажный’ рынки слишком уж отдаляются друг от друга, неминуемы ценовые катаклизмы. В такие времена цены начинают сильно ‘прыгать’, и рынок входит в стадию высокой волатильности. К весенне-летнему сезону 2016 г. в мире как раз наметился очередной такой период.

На первый взгляд, причина проста — финансовые и товарные брокеры не могут найти общий язык. Ведь первые привыкли к десятилетию дорогой нефти, а вторые узнали почему она дешевеет.

Кто ‘держит’ мировой нефтерынок

Новые тенденции на товарном рынке нефти задает группа специализированных трейдеров, которые априори раньше всех своих коллег знают, где завтра можно будет купить черное золото подешевле. Пул этих всезнающих брокеров формируют американо-швейцарская корпорация Glencore, швейцарские Vitol и Gunvor, датская Trafigura, японская Mitsui и швейцарская Mercuria.

Годовой оборот самого слабого игрока из этой пятерки превышает $100 млрд.

Тренды на рынке нефтяных деривативов формирует группа ведущих финансовых брокеров инвестиционных банков, которая намного многочисленнее, чем лагерь товарных брокеров.

Крупных брокеров десятки, но ценовую погоду формируют Merril Lynch входящий в структуру Bаnk of America, Morgan Stanley и JP Morgan, которые формально относятся к банковской корпорации Morgan Chase, и Goldman Sachs (группа клиентов банка Citicorp).

Годовые обороты компаний, торгующих нефтяными деривативами выглядят намного скромнее, чем у их коллег, имеющих доступ к ‘живой’ нефти. Но при этом спекулянты распоряжаются огромными средствами ‘домашних банков’: в прошлом году Merril Lynch оперировал $2,7 трлн., Morgan Stanley и JP Morgan — $1,2трлн., а Goldman Sachs — $1.1трлн.

Легенды для публики и реальный расклад

Спекулятивные брокеры всегда ищут наиболее прибыльные способы вложить деньги на сотнях товарных рынков, от кофе до золота и нефти. ‘Бумажные брокеры’ сражаются между собой за массового клиента-вкладчика, и поэтому поясняют всплески и падения мировых цен на нефть общедоступными и понятными для публики аргументами, в частности, политическими или военными событиями.

Одни из самых ходовых легенд, к примеру, — ‘сауды опять делят рынок’, ‘Суэцкий канал снова в опасности’, ‘у арабов война’, ‘в Канаде пожары’, ‘во Франции забастовка’ и пр. Такие посылы заставляют людей покупать или распродавать нефтяные бумаги, в зависимости от стратегии брокера деривативов.

Товарные же брокеры оперируют другими инструментами, потому что борются между собой не за массового клиента-вкладчика, а за уникальных клиентов-продавцов самой дешевой нефти.

Например, за новую компанию, скрывающую от коллег гигантское нефтяное месторождение, за ‘саудовского принца’, ‘российского министра’ или ‘вождя нигерийского плени Йорубо’. В общем, всех тех, кто способен одним росчерком пера остановить терминал с отгрузками в несколько миллионов тонн нефти в год.

Поэтому тут оперируют не масс-медийными легендами, а малопонятной широкой публике информацией, которая позволяет торговцам сканировать реальные объемы добычи. Эти данные поступают из разных сфер, начиная от кулуаров добывающих корпораций и заканчивая отчетами геологов и геофизиков и анализом капиталовложений в буровые платформы и танкерное судоходство.

Доминируют в этом непростом деле геология и геофизика — именно на них опирается каждый добытчик нефти.

Было две отправных точки, которые еще в 2012-13 гг. обозначили период падения цен. Первая — это сенсационные выводы геофизиков, которые гласили: нефть не является органическим топливом, а мировые запасы углеводородов возобновляются.

Вторая — начавшееся еще в 2000-е годы лавинообразное расширения ареалов добычи нефти за пределами территорий, контролируемых 13 странами-членами ОПЕК и наблюдателями этого картеля, статус которых имеют, в частности, РФ, Ангола, Египет и Оман.

До начала глобального падения цен, рост добычи нефти вне картеля географически распространился вширь — на Бразилию и почти всю Африку. Параллельно шел интенсивный рост добычи в США и Канаде. Причина — новая волна научно-технологической революции в нефтедобыче, известная как ‘сланцевая революция’.

Говоря простым языком, наиболее продвинутые корпорации научились находить области пополнения пластов песчаника и сланца углеводородами, разрыхлять их для концентрации запасов, и извлекать эти новые, ранее не известные науке ресурсы десятками горизонтальных скважин. Зачастую они заводятся в пласты из одной-единственной нефтяной буровой, что дает существенную экономию.

Плюсы и минусы дешевой нефти

После длительного периода ‘сланцевой революции’ (1954-2012 гг.), интенсификация добычи дала масштабный эффект. Некоторые корпорации сумели снизить себестоимости добычи ниже $30-40/баррель.

И это в то время как их менее продвинутые коллеги, по традиции, считали последней надеждой пополнения мировых запасов нефти Арктику, Аляску и глубокий шельф океанов, где себестоимость добычи не опускается ниже $65-90/баррель.

Как ни парадоксально, это звучит, но больше всего от появления новых ареалов и центров мировой добычи нефти выиграл бесспорный лидер ОПЕК — Саудовская Аравия. Она является единственной страной в мире с большими (20% от общемировых) запасами дешевой нефти с себестоимостью добычи всего в $3-7/баррель. Для сравнения: у остальных членов ОПЕК и наблюдателей этот показатель варьируется в пределах $23-30/баррель.

Так что Саудовская Аравия чувствует себя неплохо даже в сезон дешевой нефти. Скончавшийся в начале 2015 г. монарх Аравии Абдаллы бен Абдель Азиз Аль Сауда незадолго до своей смерти раскрыл прессе сенсацию: ‘Продолжавшаяся почти десятилетие эпоха сверхвысоких цен на нефть была искусственно созданной, и не отвечала реалиям’. Но именно сверхвысокие скачки цен в 1973-1985 гг. и 2003-2013 гг. спровоцировали расширение ареалов добычи, моду на энергосбережение и дали мощный толчок научно-технической революции. Точно так же теперь дешевая нефть может остановить все эти процессы.

Стабилизация товарного рынка нефти на среднем уровне последнего века в $20-38/баррель приведет к тому, что вместо 17-19 стран-экспортеров отрасль будут контролировать только несколько самых крепких игроков: Саудовская Аравия, США и Иран.

Что касается игроков ‘бумажного рынка’, то они, наверняка, найдут новую нишу для вложения своих денег. А пока мастера спекуляций обречены и дальше придумывать легенды и озвучивать их доверчивым вкладчикам. Нефть падает, значит Южная Корея настроила слишком много танкеров для хранения, или, опять- таки классическое ‘арабы делят рынок’, значит — бежим в банк сбрасывать ценные бумаги. Нефть дорожает — ‘завтра опять будет война’. И опять время поспешить в банк.

antiraid.com.ua

Эксперты о том, кто управляет мировой нефтью :: Экономика :: РБК

В последнее время часто приходится слышать о том, что экономический подъем России в последнее десятилетие – не что иное, как следствие высоких цен на нефть на мировом рынке. Большинство экспертов согласны, что именно благоприятные условия цен на нефть позволили России решить многие экономические и политические проблемы. Однако, как пишет известный политолог Кирилл Бенедиктов, какие именно факторы оказали ключевое влияние на благоприятную конъюнктуру на мировом нефтяном рынке, как правило остается за кадром.

Фото: РБК

В своей статье "Кто управляет Большой Нефтью" на американском аналитическом terra-america он приводит весьма убедительные доказательства простого, казалось бы, факта: мировыми ценами на нефть управляет не только и не столько "невидимая рука рынка", но в том числе и некие политические договоренности лидеров стран-членов мирового элитного нефтяного клуба. Причем, начиная с 2004г., России удалось стать полноправной участницей этого "клуба", а значит мировые цены на нефть находятся в прямой зависимости от грамотной и продуманной политики российского руководства.

"По мнению ряда западных экспертов, Россия является членом элитного клуба по крайней мере с 2004г. Очевидно одно: жестко определив свою позицию в отношении нефтедобывающих компаний, Кремль, начиная с 2004г., стал реализовывать свою новую энергетическую политику, направленную на превращение России в энергетическую сверхдержаву", - утверждает автор публикации на портале terra-america.

Заметим, что появление подобной статьи именно на проамериканском портале знаково еще и потому, что Россия и США исторически являются главными "конкурентами" в мире глобальной экономики и политики. Причем, как утверждает Кирилл Бенедиктов, в свое время США смогли выиграть в холодной войне, а после и внести свою лепту в развал СССР именно благодаря тому, что у американцев оказалось достаточно ресурсов, позволивших обрушить мировые цены на нефть в середине 80-х гг. прошлого века. "К началу 80-х гг. СССР уже прочно сидел на нефтяной игле. Поэтому резкое снижение цен на нефть в 1985-1986гг. пошатнуло всю советскую экономическую систему, и от этого удара вторая сверхдержава мира уже не оправилась", - уверен Кирилл Бенедиктов.

О том, что политическое влияние на мировые цены на нефть – оружие, которое сильнее ядерного арсенала, западные эксперты говорят уже ни одно десятилетие. Так, еще в 1994г. американский консервативный политолог Петер Швейцер выпустил книгу "Победа", в которой достаточно подробно рассказывает о том, как США удалось обрушить цены на нефть в середине 80-х гг. благодаря политическим договоренностям с правящим королевским домом Саудовской Аравии.

Понадобилось почти два десятилетия, прежде чем в России наконец-то появился лидер, способный ввести нашу страну в этот самый "элитный клуб". "В 2004г. партия дорогой нефти в США развязала войну с Ираком, что сыграло немалую роль в будущем росте цен на "черное золото". Если бы российские власти не оценили выгод и не "сыграли на повышение" с помощью дипломатического маневра, то не сработали бы на экономической подъем в своей стране так результативно. Именно перераспределение прибыли от сырьевого экспорта содействовало развитию российского внутреннего рынка, росту производства и уровня жизни", - констатирует руководитель Центра экономических исследований Института глобализации и социальных движений Василий Колташов.

Причем, как отмечает портал terra-america, похоже, что готовить почву для вхождения в "элитный клуб" Россия начала сразу же после прихода к власти Владимира Путина. "С большой долей уверенности можно говорить о том, что основные договоренности в сфере негласной нефтяной дипломатии России и США были выработаны гораздо раньше 2004г., вероятно, вскоре после того, как в 2001г. Москва и Вашингтон заговорили о перспективах стратегического партнерства. Как известно, в силу целого ряда причин стратегического партнерства в политической сфере не получилось, однако в сфере энергетической политики были достигнуты куда более впечатляющие успехи", - констатирует в своей публикации Кирилл Бенедиктов.

"Автор статьи справедливо призывает расследовать влияние российского руководства на мировую цену нефти при помощи политических договоренностей, в первую очередь с США, - рассуждает директора Института проблем глобализации Михаил Делягин. – Следы таких договоренностей есть. Так, в 2004г. меня поразила уверенность российских руководителей, ратовавших за расширение экспорта нефти. Сегодня есть понимание: это знание основывалось на консультациях с американцами". Между тем эксперт констатирует, что пока еще Россия по некоторым позициям слабее, чем США, но этот перевес сегодня вполне может быть смикширован грамотной позицией российского руководства. "Так, любое углубление сотрудничества с Китаем вызывает в США панику, а идея о вытеснении доллара из нашей внешней торговли рублем вообще вызвала составление списка "врагов Америки", - напоминает Михаил Делягин.

Сопоставление всех этих, в общем-то, известных фактов, приводит к выводу о том, что высокие цены на нефть на мировом рынке едва ли можно рассматривать исключительно как "везение". "Правильно выстроить бизнес, найти надежных партнеров, выстроить отношения с конкурентами, – вот чем занимался Владимир Путин и его команда в нулевых, которые, благодаря его усилиям, стали называть "тучными". Удача здесь ни при чем", - говорит гендиректор Центра политической информации Алексей Мухин.

www.rbc.ru

Кто управляет мировым рынком нефти? – Вести Экономика, 17.04.2017

Москва, 17 апреля - "Вести.Экономика". На фоне шумных споров о том, будет нефть расти или падать, ряд аналитиков задаются вопросами относительно самой природы мирового рынка нефти. В частности, экспертов интересует, потеряет ли Саудовская Аравия свои позиции на мировом рынке нефти, если роль стабилизирующего производителя сместится к нефтяным и газовым производителям США.

Если в середине 1970-х гг. Саудовская Аравия имела полную власть над стабилизацией нефтяных цен, то сейчас, спустя 44 года, вырисовывается совершенно иная картина.

Соглашение ОПЕК о сокращении добычи, по результатам которого было решено сократить производство на 1,8 млн баррелей в день, и решение о расширении являются показателями внутренней слабости.

В 2014 г., когда Саудовская Аравия отказалась сокращать производство, чтобы стабилизировать цены, а вместо этого увеличила добычу, чтобы защитить долю на рынке, началась ценовая война.

Однако производство США продолжает расти, экономика Саудовской Аравии страдает от потерянных доходов от нефти. Сланцевики США, по всей видимости, восстановили долю рынка и смогли снизить безубыточные цены за счет технологической революции.

Добро пожаловать в эпоху "Технологии гидроразрыва пласта 2.0", где "человек-компания" в 100 милях от нефтяной вышки может раздавать указания своим работникам через приложение под названием ISteer.

EOG Resources, одна из крупнейших независимых нефтегазодобывающих компаний США, является пятым по величине производителем газа в Техасе и творит чудеса, обходя на поворотах своих конкурентов.

EOG теперь может бурить горизонтальные скважины всего за 20 дней – в 2014 г. на это уходило 38 дней. Компания добывает прежние объемы нефти независимо от падения цен.

И это только один пример.

Себестоимость производства за баррель нефти для американских сланцевиков уже упала.

Ristad Energy отметила, что точка безубыточности для американских сланцевиков теперь находится на уровне $35 за баррель.

Совсем недавно расходы были втрое выше по сравнению с производителями на Ближнем Востоке и другими производителями.

Но теперь уровень восстановления от 5% до 12% может достигать 25% в ближайшие годы. Это вопрос не если, а когда эта технологическая революция распространится на все нефтедобывающие регионы за пределами Ближнего Востока.

Есть убедительные доказательства вышеуказанного роста добычи нефти, кроме того, EIA прогнозирует ежедневную добычу нефти США в этом году на уровне 9,2 млн баррелей.

В 2018 г. ожидается 9,7 млн баррелей. Рост цен на нефть и американское производство прямо пропорциональны. Это одна из причин того, почему после восстановления цен за последние несколько месяцев мы стали свидетелями исторического восстановления сырьевых запасов.

И пока США переживают этот продолжающийся рост, у Саудовской Аравии нет других вариантов, кроме как сократить производство и стабилизировать цены на нефть, учитывая, что более 90% их доходов зависят от экспорта нефти.

В 2015 г. Саудовская Аравия прожигала валютные резервы, что создавало инфляционное давление.

Государственные субсидии и государственные пособия были урезаны, зарплаты и праздники были сокращены.

Заместитель кронпринца Мухаммад бин Салман поставил важную задачу стабилизировать экономику или столкнуться лицом к лицу с народными волнениями.

Инфографика

Оценка объемов добычи нефти в Саудовской Аравии

Таким образом, королевство, в попытке снизить зависимость от нефтяных доходов, запустило "Видение-2030" и "Национальный план трансформации-2020".

Планируемое IPO Saudi Aramco, национальной нефтяной компании королевства, является частью стратегии восстановления Саудовской Аравии.

Продав 5% акций этой компании, которая, по некоторым оценкам, стоит $1 трлн (достаточно, чтобы купить Google, Apple, Berkshire Hathaway и Microsoft, вместе взятые), королевство собирается основать крупнейший в мире суверенный фонд.

Такой шаг будет способствовать диверсификации экономики и, возможно, устранит величайшую угрозу королевства: социальные беспорядки.

И тогда на фоне сокращения производства королевство сможет чувствовать себя более защищенным. И действительно, по имеющимся данным, экономика Саудовской Аравии начала восстанавливаться.

Сделка ОПЕК, которая истекает после первых шести месяцев 2017 г., скорее всего, будет продлена еще на шесть месяцев.

Учитывая важность цен на нефть для экономики Саудовской Аравии, это может привести либо к выживанию, либо к полному уничтожению.

Еще один позитивный шаг для Саудовской Аравии - снижение налогов для Saudi Aramco с 85% до 50%. Это поможет увеличить стоимость Aramco, которая является основным источником доходов для нефтедобытчиков страны.

Ссылки по теме

Саудовская Аравия, кажется, смирилась с тем, что больше не может контролировать нефтяные рынки, вместо этого она фокусируется на попытке защитить свою экономику.

Рост количества буровых установок, достижения в области сланцевой нефтедобычи и уже существующее перенасыщение поставок – это ряд признаков того, что, несмотря на усилия производителей ОПЕК по стабилизации рынка, основные принципы остаются неизменными и американские производители восстанавливаются.

Если эта тенденция сохранится, стоит ли ждать, что США станут новым мировым производителем?

В мире нефти вполне может быть два стабилизирующих производителя в настоящее время. Один молодой и растущий, и другой, изо всех сил пытающийся идти в ногу со временем.

www.vestifinance.ru

Кто управляет мировым рынком нефти?

17.04.2017 14:48

Москва, 17 апреля - "Вести.Экономика" На фоне шумных споров о том, будет ли нефть расти или падать, ряд аналитиков задается вопросами относительно самой природы мирового рынка нефти.

В частности, экспертов интересует, потеряет ли Саудовская Аравия свои позиции на мировом рынке нефти, если роль стабилизирующего производителя сместится к нефтяным и газовым производителям США.

Если в середине 1970-х годов Саудовская Аравия имела полную власть над стабилизацией нефтяных цен, то сейчас, спустя 44 года, вырисовывается совершенно иная картина.

Соглашение ОПЕК о сокращении добычи, по результатам которого было решено сократить производство на 1,8 млн баррелей в день и решение о расширении является показателем внутренней слабости.

В 2014 году, когда Саудовская Аравия отказалась сокращать производство, чтобы стабилизировать цены, а вместо этого увеличила добычу, чтобы защитить долю на рынке, началась ценовая война.

Однако производство США продолжает расти, экономика Саудовской Аравии страдает от потерянных доходов от нефти. Сланцевики США, по всей видимости, восстановили долю рынка и смогли снизить безубыточные цены за счет технологической революции.

Добро пожаловать в эпоху «Технологии гидроразрыва пласта 2.0», где «человек-компания» в 100 милях от нефтяной вышки может раздавать указания своим работникам через приложение под названием ISteer.

EOG Resources, одна из крупнейших независимых нефтегазодобывающих компаний США, является пятым по величине производителем газа в Техасе и творит чудеса, обходя на поворотах своих конкурентов.

EOG теперь может бурить горизонтальные скважины всего за 20 дней – в 2014 году на это уходило 38 дней. Компания добывает прежние объемы нефти независимо от падения цен.

И это только один пример.

Себестоимость производства за баррель нефти для американских сланцевиков уже упала.

Ristad Energy отметил, что точка безубыточности для американских сланцевиков теперь находится на уровне $35 за баррель.

Совсем недавно расходы были втрое выше по сравнению с производителями на Ближнем Востоке и другими производителями.

Но теперь уровень восстановления, от 5% до 12%, может достигать 25% в ближайшие годы. Это вопрос не «если», а «когда» эта технологическая революция распространится на все нефтедобывающие регионы за пределами Ближнего Востока.

Есть убедительные доказательства вышеуказанного роста добычи нефти, кроме того, EIA прогнозирует ежедневную добычу нефти США в этом году на уровне 9,2 млн баррелей.

В 2018 году ожидается 9,7 млн баррелей. Рост цен на нефть и американское производство прямо пропорциональны. Это одна из причин того, почему после восстановления цен за последние несколько месяцев мы стали свидетелями исторического восстановления сырьевых запасов.

И пока США переживают этот продолжающийся рост, у Саудовской Аравии нет других вариантов, кроме как сократить производство и стабилизировать цены на нефть, учитывая, что более 90% их доходов зависят от экспорта нефти.

В 2015 году Саудовская Аравия прожигала валютные резервы, что создавало инфляционное давление.

Государственные субсидии и государственные пособия были урезаны, зарплаты и праздники были сокращены.

Заместитель кронпринца Мухаммад бин Салман поставил важную задачу: стабилизировать экономику или столкнуться лицом к лицу с народными волнениями.

ИНФОГРАФИКА

Оценка объемов добычи нефти в Саудовской Аравии

Таким образом, Королевство, в попытке снизить зависимость от нефтяных доходов, запустило «Видение-2030» и «Национальный план трансформации-2020».

Планируемое IPO Saudi Aramco, национальной нефтяной компании Королевства, является частью стратегии восстановления Саудовской Аравии.

Продав 5% акций этой компании, которая, по некоторым оценкам, стоит $1 трлн (достаточно, чтобы купить Google, Apple, Berkshire Hathaway и Microsoft вместе взятые), Королевство собирается основать крупнейший в мире суверенный фонд.

Такой шаг будет способствовать диверсификации экономики и, возможно, устранит величайшую угрозу Королевства: социальные беспорядки.

И тогда на фоне сокращения производства, Королевство сможет чувствовать себя более защищенным. И действительно, по имеющимся данным, экономика Саудовской Аравии начала восстанавливаться.

Сделка ОПЕК, которая истекает после первых шести месяцев 2017 года, скорее всего, будет продлена еще на шесть месяцев.

Учитывая важность цен на нефть для экономики Саудовской Аравии, это может привести либо к выживанию, либо к полному уничтожению.

Еще один позитивный шаг для Саудовской Аравии - снижение налогов для Saudi Aramco с 85% до 50%. Это поможет увеличить стоимость Aramco, которая является основным источником доходов для нефтедобытчиков страны.

ССЫЛКИ ПО ТЕМЕ

Саудовская Аравия, кажется, смирилась с тем, что больше не может контролировать нефтяные рынки, вместо этого она фокусируется на попытке защитить свою экономику.

Рост количества буровых установок, достижения в области сланцевой нефтедобычи и уже существующее перенасыщение поставок – это ряд признаков того, что, несмотря на усилия производителей ОПЕК по стабилизации рынка, основные принципы остаются неизменными и американские производители восстанавливаются.

Если эта тенденция сохранится, стоит ли ждать, что США станут новыми мировыми производителями?

В мире нефти вполне может быть два стабилизирующих производителя в настоящее время. Один - молодой и растущий, и другой, изо всех сил пытающийся идти в ногу со временем.Подробнее: http://www.vestifinance.ru/articles/84135

psyont.livejournal.com